国内外市场频出利好，受行业发展预期向好，光伏产业链头部企业均开展较大规模扩张计划。2022年6月、晶澳科技、中环股份、天合光能、福莱特、南玻A、旗滨集团、固德威、锦浪科技等公司发布产能扩张计划。硅料、硅片、电池、组件、逆变器、光伏玻璃等各环节均得到积极扩产，同时，相关上市公司加大资本市场融资力度。

中银证券表示，海外市场中长期的光伏需求上修，对中国的组件出口及海外产量有较大的利好，激励产能提升动作，鉴于国内厂商依赖国产设备进行产品研发，将带动国产设备商的经营增长。

中原证券认为，当前国内外终端需求较为旺盛，硅料、硅片供应紧张，光伏主产业链价格较为坚挺。资金对光伏板块各个环节挖掘，短期涨幅较为显著。截至2022年6月29日，光伏产业指数PE(TTM)43.34倍，PB(LF)5.82倍，光伏板块估值基本回归到历史中位数以上水平，部分公司估值创出历史新高。中长期建议投资者积极关注估值合理的一体化组件厂、光伏设备、热场材料头部企业。

相关概念股：

隆基绿能(601012)：根据公司年报，截止2021年底公司单晶硅片产能达到105GW，单晶电池产能达到37GW，单晶组件产能达到60GW;公司计划2022年底，单晶硅片年产能达到150GW,单晶电池年产能达到60GW，单晶组件产能达到85GW。

TCL中环(002129)：当前公司加快推进硅片产能建设，在晶体产能方面，公司2021年末、2022Q1末晶体产能分别达到88GW(G12占比约70%)、95GW(G12占比约72%)，后续随着银川项目陆续投产，预计2022年末公司晶体产能将超过140GW(G12占比约90%);在切片产能方面，公司在天津、江苏分别布局DW三期、DW四期建设，共55GW，促进公司G12硅片产能释放。

通威股份(600438)：公司做出4年产能规划，专注于硅料及电池片环节的产能建设。其中规划2023年硅料、电池片产能分别达到22-29万吨、80-100GW。截至2021年底，公司实际建成硅料产能18万吨、电池片产能45GW，实现2021年度规划目标。目前公司在建硅料产能17万吨，预计2022-2023年投产。

晶澳科技(002459)：全球领先的光伏一体化组件厂商，以光伏发电设备制造为核心业务，通过适度发展下游业务和辅材设备，协同联动强化组件主业的竞争力。公司境内收入比重近两年有所提升，2021 年占比为 39%。在境外各国家地区中，欧洲、亚太是公司重点布局区域，在渠道和品牌方面有明显的优势。2021年，公司组件出货排名全球第三。

天合光能(688599)：公司是全球领先的老牌组件商，2004年开始生产销售光伏组件，2021年组件出货量24.8GW，全球排名第二。2022年4月最新提出210矩形硅片及组件产品，更好地满足全球客户的多样化需求。未来3年公司处于产能和业务规模快速成长期。